Après la Fête nationale, le prix de certaines commandes sur le marché du graphite devrait augmenter d'environ 1 000 à 1 500 yuans/tonne par rapport à la période précédente. Actuellement, les aciéries en aval restent prudentes quant à leurs achats d'électrodes en graphite, et les transactions demeurent faibles. Cependant, face à une offre limitée et à des coûts élevés, les fabricants d'électrodes en graphite augmentent activement leurs prix, ce qui entraîne une forte volatilité des cours. Les principaux facteurs influençant ces fluctuations sont les suivants :
1. Sous l'effet de la réduction de la production d'électricité, l'offre d'électrodes en graphite sur le marché devrait diminuer.
D’une part, après environ 2 mois de consommation, les stocks du marché des électrodes en graphite ont diminué, et certaines entreprises d’électrodes en graphite ont indiqué qu’elles n’avaient pratiquement plus de stock ;
Par ailleurs, sous l'effet de la pénurie d'approvisionnement apparue à la mi-septembre, plusieurs provinces ont signalé des restrictions d'approvisionnement, lesquelles se sont progressivement aggravées. La production d'électrodes en graphite destinées au marché est limitée et l'offre est tendue.
À ce jour, les restrictions de puissance dans la plupart des régions se situent entre 20 % et 50 %. En Mongolie-Intérieure, au Liaoning, au Shandong, en Anhui et au Henan, l'impact de ces restrictions est plus marqué, atteignant environ 50 %. Dans certaines régions, notamment en Mongolie-Intérieure et au Henan, l'activité de certaines entreprises est fortement impactée : les coupures d'électricité peuvent atteindre 70 à 80 %, et des entreprises sont contraintes de fermer leurs portes.
D'après les statistiques de production de 48 entreprises traditionnelles de fabrication d'électrodes en graphite du pays, basées sur la production de septembre et calculées en fonction des contraintes d'approvisionnement en électricité sur le marché des électrodes en graphite avant les fêtes de fin d'année, la production mensuelle globale de ce marché devrait diminuer de 15 400 tonnes. Après les fêtes, cette baisse devrait atteindre 20 500 tonnes. On constate donc que les contraintes d'approvisionnement en électricité sur le marché des électrodes en graphite se sont accentuées depuis les fêtes.
De plus, il semblerait que certaines entreprises du Hebei, du Henan et d'autres régions aient reçu des notifications de restrictions de production liées aux mesures de protection de l'environnement automnales et hivernales, et que certaines entreprises de fabrication d'électrodes en graphite soient dans l'incapacité de démarrer leurs activités en raison des conditions météorologiques hivernales. Le marché des électrodes en graphite devrait donc être encore plus restreint et confronté à des défis supplémentaires.
2. Le coût du marché des électrodes en graphite continue d'augmenter.
Les prix des matières premières en amont pour les électrodes en graphite continuent d'augmenter.
Après la Fête nationale, les prix du coke de pétrole à faible teneur en soufre, du goudron de houille et du coke d'aiguille, matières premières nécessaires à la fabrication des électrodes en graphite, ont augmenté de façon généralisée. Le prix du coke et du coke d'aiguille produits localement devrait continuer d'augmenter fortement et maintenir une pression élevée sur les marchés.
Calculé sur la base des prix actuels des matières premières, le coût total théorique de production des électrodes en graphite est d'environ 19 000 yuans/tonne. Certains fabricants d'électrodes en graphite ont fait état de pertes de production.
Sous l'effet de la réduction de la production d'électricité, le coût de production des électrodes en graphite a augmenté.
D'une part, les coupures de courant limitent fortement le processus de graphitisation des électrodes en graphite, notamment dans les régions où le prix de l'électricité est relativement bas, comme la Mongolie-Intérieure et le Shanxi. D'autre part, la forte rentabilité de la graphitisation des électrodes négatives incite les entreprises à s'accaparer les ressources du marché. Certaines entreprises de graphitisation d'électrodes en graphite se sont donc reconverties dans la graphitisation des électrodes négatives. La combinaison de ces deux facteurs explique la pénurie actuelle de graphite sur le marché des électrodes et la hausse des prix. Actuellement, le prix de la graphitisation de certaines électrodes en graphite atteint 4 700 à 4 800 yuans/tonne, voire 5 000 yuans/tonne pour certaines.
De plus, des entreprises de certaines régions ont reçu des avis de limitation de production pendant la saison de chauffage. Outre la graphitisation, le grillage et d'autres procédés sont également soumis à des restrictions. Le coût de production de certaines électrodes en graphite, pour lesquelles l'ensemble des procédés n'est pas disponible, devrait augmenter.
3. La demande du marché pour les électrodes en graphite est stable et en amélioration.
Les aciéries en aval, équipées d'électrodes en graphite, doivent absolument dominer.
Récemment, les aciéries utilisant des électrodes en graphite en aval ont accordé plus d'attention à la réduction de la consommation d'énergie du marché des électrodes en graphite, mais les aciéries ont toujours une production et une tension d'alimentation limitées, et elles sont sous-utilisées, et il règne encore une attitude attentiste quant à l'achat d'électrodes en graphite.
Pour la production d'acier au four électrique, certaines régions ont mis en œuvre des réductions uniformes de la consommation d'électricité et de la production, ou des réductions d'émissions de carbone progressives. Actuellement, certaines aciéries à four électrique ont repris leur production progressivement ou pourraient échelonner leur production. Demande d'électrodes en graphite.
Les exportations du marché des électrodes en graphite devraient augmenter.
Après la fête nationale, selon certaines entreprises spécialisées dans les électrodes en graphite, le marché global des exportations est resté relativement stable et les demandes d'exportation ont augmenté, mais le volume des transactions n'a pas progressé de manière significative, et la demande d'électrodes en graphite est restée relativement stable.
Cependant, il a été signalé que le coût du fret maritime pour les exportations d'électrodes en graphite a récemment diminué, ce qui pourrait permettre d'expédier une partie des stocks accumulés dans les ports. En raison de la forte hausse du fret maritime cette année, certaines entreprises du secteur ont indiqué que les coûts de transport représentaient environ 20 % du coût d'exportation de leurs électrodes en graphite, les incitant à privilégier la vente sur le marché intérieur ou l'expédition vers les pays voisins. La baisse des prix du fret maritime est un facteur favorable pour les entreprises d'électrodes en graphite, qui peuvent ainsi accroître leurs exportations.
Par ailleurs, la décision finale de l'Union eurasienne en matière d'antidumping a été mise en œuvre et imposera officiellement des droits antidumping sur les électrodes en graphite chinoises à compter du 1er janvier 2022. En conséquence, les entreprises étrangères pourraient avoir certains stocks au quatrième trimestre, et les exportations d'électrodes en graphite pourraient augmenter.
Perspectives du marché : L’impact des coupures de courant s’étendra progressivement, et les restrictions environnementales et de production de l’automne et de l’hiver coïncideront avec les exigences environnementales des Jeux olympiques d’hiver. La limitation de la production d’électrodes en graphite pourrait se prolonger jusqu’en mars 2022. L’offre sur ce marché continuera de diminuer comme prévu, et le prix des électrodes en graphite suivra la même tendance.
Date de publication : 15 octobre 2021